金曜日の取引が平穏だった後、米国株先物が上昇している。
米中は月曜日、相互の関税を一時停止するための90日の休戦を宣言し、相互関税を125%から10%に引き下げた。これは金曜日にジュネーブで行われた米中貿易交渉で双方が大きな前進を遂げたという発表に続くものである。
米国はフェンタニルに関連する中国からの輸入品に対する20%の関税を維持し、中国に対する総関税率を30%に保つ。会談後、財務長官のScott Bessent氏は、「我々は非常に生産的な協議を行い、私は週末のジュネーブでの非常に前向きなプロセスに大きな平静をもたらしたベニューは、レイクジュネーブであると信じています」と述べた。
米中の共同声明には、中国が4月2日以来実施している全ての非関税的対抗策（米中貿易、南シナ海問題、台湾問題）の一時停止または解除に同意するという点も記載されていると、南チャイナ・モーニングポストが報じている。
一方、10年債利回りは4.44%、2年債利回りは3.98%だった。CMEグループのFedWatchツールの予測によると、6月のFOMC会合で米連邦準備制度理事会（FRB）が利上げを行う確率は7.9%、利下げする確率は92.1％である。
| 先物 | 変動（+/-） |
| ダウ平均株価 | 2.12% |
| S&P500 | 2.76% |
| ナスダック100 | 3.68% |
| ラッセル2000 | 3.16% |
米国株式ETF（SPY）(NYSE:SPY)とインベスコQQQトラストETF(NASDAQ:QQQ)は、月曜日のプレマーケット取引で僅かに上昇。SPYは1株あたり579.80ドルで2.74%、一方QQQは同506.54ドルで3.81%上昇しているとBenzinga Proのデータが示している。
前回のセッションの動向：
エネルギー、不動産、消費財、素材セクターは金曜日に上昇。一方で、医療、通信サービス、消費財、情報技術セクターは下落した。
特定の企業の株に関しては、EchoStar Corp.(NASDAQ:SATS)は1株あたり3.87億ドル（前年同期比3.6%減）の四半期売上高をストリートビューに沿って発表した後、金曜日に1.43%上昇した。
Plains All American Pipeline LP(NASDAQ:PAA)は1四半期の売上高が110億1170百万ドルで、コンセンサスの1426億ドルを下回る結果を発表したため、株価は3%以上下落した。調整済みEPSは1株当たり39セントで、コンセンサスの43セントを下回った。
ダウ平均株価は119ポイント下落し、0.29%安の41,249.38で引けた一方で、S&P 500指数は0.071％下落し、5,659.91で引けた。ナスダック総合指数は0.004%上昇し、17,928.92で終了。米小型株指数のラッセル2000指数は0.16%下落し、2,023.07で引けた。
| 指数 | パフォーマンス（+/-） | 値 |
| ナスダック総合 | 0.004% | 17,928.92 |
| S&P500 | -0.071% | 5,659.91 |
| ダウ平均株価 | -0.29% | 41,249.38 |
| ラッセル2000 | -0.16% | 2,023.07 |
アナリストからの洞察：
先週、S&P500の企業のうち90％が四半期決算を発表し、その売上高は期待を大きく上回ったと、エドワード・ジョーンズの投資ストラテジスト、Brian Therien氏は述べた。
78％の企業がアナリストの予想を上回り、平均的には8.6％もの上振れとなったと彼は指摘している。 S&P500企業の1四半期の利益成長の予想は、四半期末の6.7％から、13.2％に引き上げられた。
これにより、11セクターのうち8つのセクターが、今年の利益が昨年よりも上昇すると予想されている。
「利益の成長が広がっていることで、セクター全体で市場のパフォーマンスが均衡を持って向上するという見方を強化するものと考えています」とTherien氏は付け加えた。
チャールズ・シュワブは、米国政府が広範な関税を投入した後にセクターすべてに対して中立な「マーケットパフォーマンス」の評価を維持していると述べた。
「この関税の最終的なレベルとタイミングについての不確実性は、S&P 500指数をアウトパフォームさせるか、あるいはアンダーパフォームさせるかを予測するのが難しくなっているため、米国政府の貿易政策についてもっと明確な情報が手に入るまで、私たちは全てのセクターの評価をマーケットパフォーマンスで維持します」とそのメモには記されている。
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今後の経済指標発表
今週、投資家たちが注目する経済指標は以下の通り。
- 月曜日、連邦準備理事会（FRB）のアドリアナ・クグラー総裁が午前10:20にスピーチを行い、4月の米国財務省の月次財政データが東部標準時午後2:00に発表される。
- 火曜日、4月のNFIBオプティミズム指数は東部標準時午前6:00に発表され、同じく4月の消費者物価指数とコアCPIのデータが東部標準時午前8:30に発表される。
- 水曜日、FRBのクリストファー・ウォーラー総裁が東部標準時午前5:15にスピーチを行い、FRBの副議長であるフィリップジェファーソンが東部標準時午前9:10にスピーチを行い、サンフランシスコFRBのメアリーダリー総裁が東部標準時午後5:40にスピーチを行う。
- 木曜日、5月10日までの1週間にわたる初回失業手当のデータが東部標準時午前8:30に発表される。
- 4月の米国小売売上高、4月の生産者物価指数のヘッドラインとコア、5月のエンパイアステート製造業指数、およびフィラデルフィアFRB製造業指数も同じく東部標準時午前8:30に発表される。
- FRBのパウエル議長は東部標準時午前8:40にスピーチを行う。
- 4月の産業生産と稼働率のデータが東部標準時午前9:15に発表される。
- 3月の事業在庫データと5月のホームビルダー信頼指数が東部標準時午前10:00に発表される。
- FRBのマイケル・バー総裁は東部標準時午後2:05にスピーチを行う。
- 金曜日、4月の輸入物価指数、住宅着工、および4月の建設許可データが東部標準時午前8:30に発表される。
- 5月の予備消費者信頼感指数は東部標準時午前10:00に発表される。
焦点を当てる銘柄
- Fox Corp.(NASDAQ:FOXA)はオープン前取引で0.52％上昇した。銘柄は今日取引開始前に四半期決算を発表する予定。アナリストは、同社の四半期純利益は株1株あたり91セント、売上高は41.8億ドルになると予想している。
- スポットでの米ドルは、1オンスあたり3,233.54ドルを示し、前のセッションでは0.74％上昇しました。最も最近の記録値は1オンスあたり3,500.33ドルでした。米ドル指数は101.4460の水準で1.10％上昇しました。
- NRGエナジー(NYSE:NRG)は四半期純利益1株あたり1.49ドル、売上高78.3億ドルを発表すると予想されており、オープン前取引で3.08％上昇しました。
- S&P500指数、ダウ平均株価指数、4月の米国財務省の月次財政データが東部標準時午後2:00に発表される日曜日、サウスウエストガスホールディングス(NYSE:SWX)の株価は4.85%下落した。分析家は、同社の四半期純利益は1株あたり1.50ドル、売上高は15億ドルになると予想している。
- 四半期純利益23セントという結果は、市場の予想と一致している。同社は同四半期に744.07百万ドルの売上高を報告した。
- Rio Tinto PLC ADR（NYSE：RIO）は、
